A empresa de private equity de Jared Kushner, Affinity Partners, está supostamente se retirando como parceira da tentativa de aquisição hostil da Warner Bros. Discovery pela Paramount Skydance, cujo conselho instou por unanimidade os acionistas a rejeitarem a oferta de US$ 78 bilhões da família Ellison na manhã de quarta-feira.
A Affinity retirou seu apoio à proposta da Paramount depois que o envolvimento de Kushner em um acordo que seu sogro, o presidente Trump, disse que revisaria pessoalmente atraiu uma quantidade significativa de escrutínio indesejado, disseram fontes à Bloomberg News.
A empresa de Kushner entrou na briga e contribuiu com US$ 200 milhões para a oferta da Paramount – uma contribuição relativamente pequena, segundo a Bloomberg.
A empresa de private equity de Jared Kushner, Affinity Partners, está supostamente se retirando como parceira da tentativa de aquisição hostil da Warner Bros. Discovery pela Paramount Skydance. AFP via Getty Images
“Com dois fortes concorrentes competindo para garantir o futuro deste ativo americano único, a Affinity decidiu não aproveitar mais a oportunidade”, disse a empresa de investimentos ao meio de comunicação financeiro.
“Continuamos a acreditar que há uma forte lógica estratégica para a oferta da Paramount.”
O Post solicitou comentários da Affinity e da Paramount.
O conselho do WBD disse na quarta-feira aos acionistas que eles deveriam rejeitar a oferta da Paramount em favor da oferta da Netflix.
“Após uma avaliação cuidadosa da oferta pública recentemente lançada pela Paramount, o Conselho concluiu que o valor da oferta é inadequado, com riscos e custos significativos impostos aos nossos acionistas”, disse o presidente do conselho, Samuel A. Di Piazza Jr.
O conselho da Warner Bros. Discovery instou os acionistas a rejeitarem a oferta da Paramount em favor da Netflix. REUTERS
A declaração do conselho do WBD instando os acionistas a rejeitar a oferta da Paramount provavelmente abre caminho para a gigante de streaming Netflix adquirir os ativos mais valiosos da empresa, incluindo a HBO e o estúdio de cinema Warner Bros.
A oferta da Netflix avalia o WBD em US$ 82,7 bilhões, ou US$ 27,75 por ação. A Paramount ofereceu US$ 30 por ação, totalmente em dinheiro, para todo o portfólio do WBD, que inclui redes de televisão a cabo em dificuldades, como a CNN.
O CEO do WBD, David Zaslav, há muito prefere a oferta da Netflix à luz das preocupações sobre a estrutura de financiamento da Paramount, incluindo uma garantia de capital vinculada a um fundo revogável ligado à riqueza da família de Larry Ellison.
No início desta semana, o Post informou que a Paramount não tem planos imediatos de aumentar sua oferta hostil de US$ 30 por ação, toda em dinheiro, pelo WBD.
Em vez disso, a Paramount continua a argumentar aos acionistas que a sua oferta de 78 mil milhões de dólares é superior ao acordo acordado entre o WBD e a Netflix.
A tentativa hostil de aquisição do CEO da Paramount, David Ellison, parece ter falhado. REUTERS
David, Larry Ellison e RedBird Capital planejam dizer aos acionistas que eventualmente cobrirão a taxa de rescisão de US$ 2,8 bilhões vinculada ao acordo com a Netflix se um número suficiente de investidores oferecerem ações até o prazo final de 8 de janeiro.
Apesar das expectativas de uma guerra de ofertas de fim de ano, fontes dizem que a Paramount acredita que não precisa agir rapidamente com base no feedback atual dos investidores, informou o Post no início desta semana.
A Paramount argumenta que sua oferta oferece um valor mais rápido e limpo para os acionistas em comparação com o acordo da Netflix, que enfrenta atrasos regulatórios e financiamento complexo.
A empresa afirma ter conseguido financiamento do Bank of America, Apollo, Larry Ellison e fundos soberanos do Golfo.
O CEO da Warner Bros. Discovery, David Zaslav, há muito favorece a oferta da Netflix em vez da Paramount. Imagens Getty
O WBD e a Netflix argumentam que o financiamento da Paramount depende de um fundo revogável vinculado às ações da Oracle de Larry Ellison, que perderam valor significativo em meio a uma venda mais ampla de tecnologia.
O conselho do WBD disse na quarta-feira que a família Ellison não forneceu uma garantia firme de que compensará qualquer potencial déficit de financiamento para a oferta.
O co-CEO da Netflix, Ted Sarandos, disse que o conselho reforçou que o acordo da Netflix “é superior e que nossa aquisição é do interesse dos acionistas”.
Sarandos e seu colega co-CEO Greg Peters disseram aos acionistas do WBD que estão confiantes de que a transação da Netflix obterá aprovação regulatória e será concluída dentro de 12 a 18 meses, chamando o acordo de “o melhor resultado para consumidores, criadores, acionistas e a indústria de entretenimento em geral”.
